Нераспределенная прибыль в балансе (нюансы)

Как увеличивать продажи с умом

• Не гонитесь за объемом продаж — повышайте его не просто потому что, а только ради увеличения прибыли. Питер Друкер писал: «В бизнесе необходимо тщательно следить за тем, чтобы не путать жир с мускулами, а объем бизнеса — с эффективностью».
• Проанализируйте, как объем продаж повлияет на доходы и расходы компании. Нащупайте точку максимальной прибыли — объем продаж, при которой прибыль достигает максимума, а дальше уже падает.

Точка максимальной прибыли достигается при равенстве маржинальных затрат и доходов

Не давайте разрастаться дебиторской задолженности. Если продаете с отсрочкой — следите, чтобы она не заставила вас перебиваться с хлеба на воду, пока деньги не придут. Планируйте повышение продаж наперед — составляйте подробные бюджеты, чтобы видеть, сколько денег вам понадобится для работы.

Материалы по теме:

Рентабельность продаж — формула расчета

Рентабельность продаж указывается, как аббревиатура ROS (от англ. «return on sales»). Общая формула для вычисления показателя:

ROS=П/В * 100%, где:

• П — прибыль;
• В — общая выручка.

Рентабельность — относительный показатель, который представлен в процентах. Например, полученный результат 20% означает, что 20 копеек каждого рубля выручки — фактический заработок фирмы. Эта величина покрывает расходы и может быть потрачена на развитие, инвестиции и так далее.

Расчет рентабельности производится по данным финансовой отчетности — сведений из формы №2 бухгалтерского баланса.

Показатель вычисляется несколькими способами на основании базовых параметров — видов прибыли:

1. Валовой — дохода, получаемого за вычетом себестоимости продукции. В последнюю входят стоимость материалов и иные производственные расходы без учета налогов и взносов.
2. До налогообложения — валовой прибыли с дополнительным вычетом непроизводственных затрат (по сбыту, административно-управленческих). Налоги также не учитываются.
3. Чистой — прибыли за вычетом всех расходов и налоговых удержаний.

Преимущественно расчет производится по третьему варианту.

Цели расчета

Вычисление рентабельности продаж применяется для оценки финансово-хозяйственной деятельности предприятия.

Анализ показателя позволяет:

• определить прибыльность бизнеса;
• сравнить параметры эффективности работы организации за определенные периоды;
• разработать меры по повышению прибыльности предприятия;
• выбрать стратегию ценообразования на отдельные виды товаров и услуг;
• определить сезонность бизнеса и учесть этот фактор при планировании бюджета;
• изучить спрос на продукцию;
• оценить производительность отдельных подразделений фирмы, категорий товаров и услуг;
• анализировать эффективность выбранной рыночной стратегии;
• оценить инвесторам и кредиторам выгодность вложения средств в конкретное предприятие (в том числе молодое), продукт, сервис, ценную бумагу;
• выбрать наиболее прибыльную организацию среди конкурирующих фирм с целью инвестирования.

Однако рентабельность продаж выступает не единственным показателем эффективной деятельности организации. Оценку целесообразно проводить в совокупности с другими финансовыми параметрами.

Например, для предприятий розничной торговли и транспортных услуг характерен низкий показатель рентабельности. Но это зачастую компенсируется высоким оборотом продукции. Если организация смогла наладить продажи в достаточном объеме, заниженная рентабельность не указывает на неэффективность деятельности фирмы.

Формула расчета по чистой прибыли

Преимущественно вычисление рентабельности продаж производится, исходя из отношения чистой прибыли организации к полученному совокупному доходу:

ROS (чп) = ЧП/В*100%, где:

• ROS (чп) — рентабельность продаж по чистой прибыли;
• ЧП — чистая прибыль;
• В — совокупная выручка (то есть все средства, получаемые предприятием без учета каких-либо расходов).

Для расчета чистой прибыли применяют формулу:

ЧП=В-СБ-З-Н, где:

• В — выручка;
• СБ — себестоимость;
• З — затраты (коммерческие, управленческие, прочие);
• Н — налоги.

Чистая прибыль может быть как положительной, так и отрицательной величиной (если расходы превышают доходы).

Выручка определяется по формуле:

В = Ц*ОП, где:

• Ц — цена за единицу товара или услуги;
• ОП — совокупный объем продаж.

При определении рентабельности по финансовой отчетности (форме №2 бухгалтерского баланса), расчет ведется по формуле:

Такой алгоритм вычисления подходит для предприятий любой сферы деятельности.

Формула расчета по валовой прибыли

Для вычисления рентабельности по валовой прибыли (ROS вп) применяется формула:

ROS вп= ВП/В*100, где:

• ВП — валовая прибыль;
• В — совокупные поступления.

Показатель отображает долю каждого рубля с продажи, которая направляется на покрытие производственных расходов. То есть ВП будет включать такие затраты и себестоимость продукции (без налогов).

При расчете по бухгалтерскому балансу формула следующая:

Расчет показателя часто применяется для анализа эффективности предприятий торговли.

Формула расчета по прибыли до налогообложения

Чтобы рассчитать рентабельность продаж по прибыли до удержания налоговых сборов (ROS дн), применяется формула:

ROS дн = Пдн/В*100, где:

• Пдн — прибыль до взимания налоговых взносов;
• В — совокупная выручка.

Пдн определяется как доход, из которого вычитаются себестоимость продукции и все расходы (производственные и непроизводственные). Налоги при этом не учитываются.

Формула для расчета по бухгалтерскому балансу:

То есть на показатель оказывают влияние результаты всей финансово-хозяйственной деятельности организации.

О чем говорит снижение чистой прибыли

Как правило, уменьшение чистой прибыли говорит о том, система сбыта, управления или другие факторы работают не корректно и требуют доработки. Процесс снижения прибыли подробно рассматривался Карлом Марксом. Он считал, что с течением времени доход любой фирмы будет понижаться. Это происходит не зависимо от сферы и способа ведения бизнеса.

Основная причина понижения прибыли заключается в том, что компании активно внедряют новые технологии, но при этом экономят на персонале. Маркс считал, что именно сотрудники являются основным двигателем для увеличения прибыли.

Для уточнения причин можно вычислить коэффициент чистой прибыли по формуле:

Коэффициент чистой прибыли = Чистая прибыль/Объем продаж х 100

Этот показатель применяется для анализа рентабельности продаж, финансового состояния фирмы и эффективности используемой системы управления. Если коэффициент понижен, требуется разрабатывать мероприятия для оптимизации бизнес-процессов.

Как рассчитать показатели

Основываясь на вышесказанном можно сделать вывод, что рассматриваемые показатели отличаются не только своим экономическим значением, но и порядком составления расчетов. Ниже мы предлагаем рассмотреть основные формулы, которые используются для определения величины данных показателей.

Формула выручки

Для определения величины полученной выручки необходимо к себестоимости продукции прибавить товарную наценку. Также, при составлении расчетов можно использовать формулу: «Количество проданного товара * стоимость продукции». Признание денежных средств выручкой компании осуществляется лишь в том случае, когда финансовые ресурсы соответствуют следующим параметрам:

1. Фирма имеет законное право на получение денежных средств.
2. Компания может определить конкретную величину данного показателя.
3. Сделка, заключенная с контрагентами, позволяет улучшить финансовое положение организации.
4. Компания передает клиенту право собственности на приобретенную продукцию.
5. Компания имеет возможность определить величину затрат, связанных с выполнением контрактных обязательств перед партнерами.

Общая выручка компании включает в себя денежные средства, полученные разными методами. Помимо дохода от основной деятельности учитываются вклады в иные предприятия, а также ценные бумаги. При подготовке отчетов необходимо учитывать все финансовые операции компании, проведенные в течение отчетного периода.

Формула прибыли

Общая прибыль компании включает в себя доходы или убытки, полученные от основной деятельности. Данный показатель может иметь несколько различных форм и видов. Единственным требованием органов контроля является соблюдение установленных норм в отношении источников прибыли. Составление расчетов величины общей прибыли включает в себя четыре этапа. На первом этапе рассчитывается величина денежных средств, полученных от продажи товарной продукции. Далее учитывается объем ресурсов, полученных благодаря оказанию услуг. На третьем этапе рассчитывается прибыль от предоставления сервиса. На конечной стадии данного процесса все результаты вычислений складываются между собой.

Для того чтобы определить размер прибыли, необходимо использовать следующую формулу: «Выручка, полученная от реализации товаров – сопутствующие расходы». При составлении таких расчетов не учитывают НДС и акцизные взносы. Данные косвенные выплаты осуществляются в счет государственного бюджета. Помимо этого, бухгалтер не должен учитывать скидки, предоставленные оптовым клиентам и дилерским сетям. Те фирмы, что занимаются экспортом товарной продукции, не учитывают в расчетах сопутствующие налоговые взносы.

Отличие выручки от прибыли заключается в том, что при расчете последнего показателя учитываются денежные средства, полученные из дополнительных источников доходов. Этот могут быть различные финансовые операции, связанные с продажей основных средств компании. Здесь нужно отметить, что многие фирмы получают прибыль от дополнительных направлений деятельности, которые не связаны с реализацией товарной продукции либо оказанием услуг. Данный источник прибыли формируется именно благодаря продаже основных средств, принадлежащих компании. К этой категории относятся объекты недвижимости, ценные бумаги, транспортные средства, расходные материалы и другие активы. Помимо этого, к данной категории можно отнести финансовые средства, полученные от тех видов деятельности, что не имеют связи с реализацией основных средств или товарной продукции.

Что входит в понятие чистой прибыли

Говоря о том, что такое чистая прибыль (далее ЧП) с точки зрения бухгалтерской отечности, – это часть денежных средств, которые останутся в распоряжении организации после выполнения платежных обязательств.

Составными заработанных денег являются все виды получаемого дохода:

• валовой – получаемый в виде разницы между себестоимостью продукции и установленной ценой при реализации (проще говоря – выручка);
• финансовый – например, когда вычтя из полученных сумм по финансовым операциям расходы, имеют положительный результат;
• другие.

Сумма, оставшаяся после того, как будут уплачены налоги, выдана заработная плата, может быть по решению собственника использована:

• на модернизацию производства;
• для стимулирования подчиненных в виде премий;
• закупку оборудования, аренду и прочие нужды.

Что такое чистая прибыль

Как пример: увеличение прибыли ресторана

Основные способы увеличения прибыли ресторана:

1. Хвастайтесь. Если в ресторане работает самый лучший шеф-повар или выступает самая талантливая в городе певица, обязательно расскажите об этом.
2. Повышение стоимости заказа. При заказе официант может посоветовать сопутствующее блюдо, например, если гость заказывает мясо, то к нему можно порекомендовать гарнир (который именно сегодня получился необыкновенно вкусным).
3. Повышение квалификации сотрудников. Главное в ресторане – это его официанты. По сути, официанты – это лицо любого ресторана. Если официанты вежливые и умеют создавать уютную атмосферу, то гость обязательно вернется снова.
4. Положительные отзывы. Чем больше положительных отзывов о ресторане будет на слуху в городе, тем больше людей захотят прийти именно туда.

Отрицательная чистая прибыль

Но прибыль бывает отрицательная – значит, у компании расходы больше доходов. Обычно отрицательную прибыль называют убытком. Если компания систематически терпит убытки, то ее будущее в долгосрочной перспективе туманно. Это значит, что компании для продолжения деятельности нужны постоянные денежные вливания со стороны инвесторов или учредителей.

Для развивающихся компаний, которые активно захватывают рынок, отрицательная прибыль – это в целом нормальное явление. У таких компаний много средств уходит на новые разработки и капитальные вложения, а также они проводят демпинг цен, чтобы отбить клиентов. Например, Amazon или Netflix долгое время были убыточными, но в конце концов вышли в прибыль и сейчас являются крупнейшими представителями в своих сегментах рынка.

Главное, чтобы прибыль росла, даже если она отрицательная (т.е. должно быть сокращение отрицательной прибыли). Ярким примером является AMD: компания до 2017 года была убыточной, но при этом отрицательная прибыль сокращалась одновременно при росте выручки.

За это время акция выросла на 1364,58%.

Сейчас хорошими компаниями с отрицательной прибылью являются Moderna, разрабатывающая лекарство от коронавируса, агрегатор такси Uber, Twitter. В России подобными компания являются Озон и Сегежа.

Пример Ozon: компания убыточная, но выручка почти удваивается ежегодно, поэтому инвесторы согласны покупать акцию и оценивать компанию дорого.

А вот для зрелых компаний постоянная отрицательная прибыль в совокупности с падающей выручкой – это плохой признак. Это свидетельствует о долгосрочной агонии компании. Котировки акций таких компаний будут постоянно падать, поскольку перспектив роста у убыточных компаний далеко не так много. Примеры таких компаний – Lumen Technology, Ford, General Electric, в России – Аптечная сеть 36 и 6, Сафмар, Мостотрест, Медиахолдинг, РБК, Мультисистема и т.д.

Кроме того, некоторые компании временно испытывают падение чистой прибыли в силу внешних причин. Например, в 2020 году снизились доходы от продажи нефти у нефтедобывающих компаний. Chevron, Exxon Mobile, Лукойл, Татнефть, BP, Total – все они показали отрицательную чистую прибыль. Это было спровоцировано падением выручки при сохранении таких же расходов.

Но это временное явление, и в 2021 году многие нефтяники нарастили продажи и получили положительную чистую прибыль. Пример – Total.

Поэтому, если у компании отрицательная чистая прибыль, нужно обязательно разбираться, в чем причина. Не всегда это плохо. Более того, есть целая стратегия выкупа акций с временной отрицательной прибылью, но в целом хорошим фундаменталом.

Использование показателей чистой прибыли

Остановимся на моментах, касающихся как отразить чистую прибыль в отчете о финансовых результатах.

В документах бухгалтерского учета деятельности показатели ЧП формируют на отдельном счете.

Конечный результат за отчетный год отражен на балансовом счете 99 «Прибыли и убытки».

Списание расходов за счет средств ЧП не предусмотрено, кроме ситуаций, оговоренных нормативно-правовыми актами.

Сумма ЧП отчетного года должна быть списана в декабре уходящего календарного года:

ДБ 99 «Прибыли и убытки» – КТ 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)».

Если осталась за прошлый период нераспределенная прибыль в распоряжении предприятия, по принятому в установленном порядке решению, она может быть зарезервирована или направлена на покрытие убытков, выплату дивидендов и так далее.

Анализ и источники увеличения прибыли организации

В первую очередь, чтобы максимизировать прибыль предприятия сначала нужно не разрабатывать конкретные методы, а проанализировать рынок, конкурентов, покупателей и многое другое. Анализ – это основа, на которой базируются любые действия для увеличения собственной прибыли предприятия.

Источниками прибыли в организации могут быть:

• снижение себестоимость продукции;
• диверсификация производства;
• внедрение бюджетирования и финансового планирования;
• снижение расходов;
• открытие новых рынков сбыта;
• конкурентное преимущество;
• увеличение объемов реализуемой продукции;
• продажа или сдача в аренду неиспользуемого имущества;
• внедрение новейших технологий и оборудования на производстве;
• реструктуризация.

Выставки, как способ привлечь новых клиентов и партнеров

Тематические выставки являются прекрасным способом для начинающей компании заявить о себе и приобрести потенциальных клиентов. Одним из самых крупных комплексов России, на территории которого постоянно проводятся выставки разной направленности, является ЦВК “Экспоцентр”.

Главное преимущество участия в выставке заключается в том, что предприятию приходится анализировать интересы покупателя и, исходя из них, выпускать ту продукцию, которая будет пользоваться успехом на рынке. Такое мероприятие – это хорошая возможность заинтересовать будущих потенциальных партнеров и поставщиков.

Дивиденды и нераспределенная прибыль

Дивиденды могут быть распределены в денежной или акционной форме. Обе формы распределения уменьшают нераспределенную прибыль. Выплата дивидендов наличными приводит к оттоку денежных средств и отражается в бухгалтерских книгах и счетах как чистое уменьшение. Когда компания теряет право собственности на свои ликвидные активы в виде денежных дивидендов, она снижает стоимость активов компании в балансе, тем самым влияя на доход от капитала.

С другой стороны, хотя дивиденды по акциям не приводят к оттоку денежных средств, выплаты по акциям переводят часть нераспределенной прибыли в обыкновенные акции. Например, если компания выплачивает одну акцию в качестве дивиденда за каждую акцию, принадлежащую инвесторам, цена за акцию снизится до половины, потому что количество акций существенно удвоится. Поскольку компания не создала никакой реальной стоимости, просто объявив дивиденды по акциям, рыночная цена за акцию корректируется в соответствии с пропорцией дивидендов по акциям.

Хотя увеличение количества акций может не повлиять на баланс компании, поскольку рыночная цена автоматически корректируется, оно снижает оценку стоимости одной акции, что отражается в счетах движения капитала, тем самым влияя на RE.

Компания, ориентированная на рост, может вообще не выплачивать дивиденды или платить очень небольшие суммы, поскольку она может предпочесть использовать нераспределенную прибыль для финансирования таких мероприятий, как исследования и разработки, маркетинг, требования к оборотному капиталу, капитальные затраты и приобретения, чтобы добиться дополнительного роста. . Такие компании имеют высокие показатели ВЭ на протяжении многих лет. У созревающей компании может не быть много вариантов или проектов с высокой доходностью для использования излишков денежных средств, и она может предпочесть выплату дивидендов. У таких компаний низкий RE.

Приложение 1

Первые шаги к увеличению прибыли предприятия

Любое предприятие стремится увеличить свои доходы, считая эту задачу первоочередной. И хотя путей развития бизнеса множество – для каждой компании он свой, все их можно разделить на три большие группы: сокращение производственных издержек, рост наценки на продукцию, увеличение товарооборота.

Методы первых двух групп обеспечивают быстрое получение денег. Развитие же по третьему пути требует больших затрат времени и усилий, однако оно надежно и гарантирует стабильность. Чтобы без проблем справиться с задачей наращивания объемов продаж, нужно разобраться с понятием «ценный конечный продукт» с обязательным дальнейшим его внедрением.

Ценный конечный продукт (ЦКП) представляет собой результат ряда операций или бизнес-процессов, которые связаны между собой:

• ценность его заключается в возможности обмена на требуемые ресурсы;
• конечность предполагает завершенность продукта, отсутствие необходимости прилагать усилия или тратить время на то, чтобы подготовить его к использованию.

ЦКП не должен быть единым для всего предприятия. Следует определять его для каждой должности: для уборщика это будут чистые офисы, для программистов – работающий код. Если четко понимать, каким должен быть ЦКП для каждого сотрудника, и правильно его описывать, то работа будет строиться по конкретной схеме, в которой не окажется места для ненужных элементов и процессов.

Это обеспечит рост производительности труда, ведь персонал будет осознавать, что вознаграждение напрямую зависит от его личного результата, который прописан в инструкции и проверяется ответственными лицами, а не от количества времени, проведенного на работе. Также такой подход обеспечивает понимание сотрудниками их взаимозависимости и их причастности к формированию прибыли компании. Ведь их ЦКП будет использоваться другими работниками в качестве исходного материала.

Приведем пример: может казаться, что неквалифицированные работники, например упаковщики на производстве, абсолютно не мотивированы на то, чтобы стремиться к качественному и своевременному выполнению своих обязанностей. Но если они не запакуют продукт, то предприятие не сможет вовремя поставить заказчику нужный объем и нарушит договорные обязательства. Отрицательные последствия этого очевидны: потеря доверия партнера, ухудшение репутации, отсутствие выручки и вероятная порча продукта как дополнительные потери.

Знание каждым работником своего ценного конечного продукта – залог быстрого и успешного развития предприятия.

Стремление увеличить доходность бизнеса исходит из задачи обеспечить максимальный уровень благосостояния его владельца. И это отнюдь не цинизм, поскольку доходы владельца находятся в прямой зависимости от степени обеспеченности интересов работников его предприятия.

Управляя прибылью, компания решает следующие основные задачи:

• обеспечивает рост товарооборота, насколько это позволяют производственные мощности и ситуация на рынке;
• достигает баланса между доходностью и уровнем рисков;
• запускает программы с высокой эффективностью, позволяющие сотрудникам компании участвовать в формировании прибыли;
• обеспечивает плавное увеличение стоимости предприятия на рыке;
• обеспечивает личный доход владельцам компании, соответствующий их ожиданиям и потребностям.

Неотъемлемое условие управления прибылью – умение производить ее расчет. Это не значит, что собственнику организации необходимо разбираться со сложными формулами и базами данных, чтобы оценить реальное положение дел. Вполне достаточно освоить упрощенный расчет, в котором фигурируют доходы, переменные издержки (на обслуживание производства, закупку сырья, отчисления в налоговую) и постоянные издержки (стоимость аренды, зарплата персонала).

Алгоритм расчета такой:

• доход — переменные издержки = маржинальная прибыль;
• маржа — постоянные издержки = прибыль;
• прибыль — необходимые выплаты = чистая прибыль.

Необходимыми выплатами являются взносы по кредитам, средства, направляемые в резерв или, наоборот, инвестируемые, и другие запланированные издержки.

Основные статьи бухгалтерского баланса

Далее перечислим основные статьи бухгалтерского баланса и прокомментируем каждую из них с точки зрения проводимого нами анализа:

Оборотные активы (Current Assets). В целом, их увеличение является позитивным фактором, однако, слишком быстрый их рост (в виде скачка) может свидетельствовать о неэффективной политике управления компанией (являться следствием, например, затоваривания складов).
Внеоборотные активы (Non-current Assets). Увеличение этого параметра говорит о том, что растёт часть средств компании, направляемая мимо её основной деятельности (например, на строительство или на приобретение, какого либо имущества)

В этом случае, важно установить из какого источника берутся эти дополнительные средства (из собственных или из заёмных средств). Снижение величины внеоборотных активов может быть следствием продажи части основных средств (при этом деньги, вырученные от продажи могут быть направлены, например, на увеличение оборотных активов или на погашение долгов компании), либо уменьшением стоимости производственных средств в результате их естественного износа.
Запасы (Inventory)

Этот параметр необходимо рассматривать в связке с такими параметрами как объём продаж. Так, увеличение запасов без сопутствующего увеличения объёмов продаж говорит о затоваривании складов и приводит к снижению оборачиваемости и платёжеспособности компании. Уменьшение запасов, без одновременного роста объёмов продаж, может говорить о том, что компании не хватает оборотных средств для их пополнения, и может свидетельствовать о постепенной деградации компании.
Дебиторская задолженность (Net Receivables). Рост этого показателя может быть связан с продажами в кредит и проблемами с оплатой отпускаемой продукции. Так, например, если рост дебиторской задолженности возрастает одновременно с увеличением уровня продаж, то это может свидетельствовать о том, что рост выручки связан с увеличением сроков предоставляемого покупателям кредита. А если дебиторская задолженность будет расти на фоне снижения выручки, то это уже сигнал того, что, несмотря на увеличение сроков кредитования компании не удаётся удерживать своих покупателей (что, естественно, говорит не в её пользу). Очень важно сопоставить уровень дебиторской и кредиторской задолженности анализируемого предприятия. Опасным звоночком здесь может быть увеличение динамики в сторону увеличения кредиторской, и снижения дебиторской задолженности (особенно в том случае, когда долги предприятия и так превышают уровень его дебиторской задолженности).
Соотношение краткосрочных займов к долгосрочным (Short Term / Long Term Debt). Краткосрочные займы предполагают выдёргивание средств из бюджета для их погашения в самой ближайшей перспективе. А долгосрочные займы, напротив, могут подождать (дав тем самым компании время для их полноценного освоения). Следовательно, чем меньше данное соотношение, тем больше финансовая устойчивость компании.
Собственный капитал (Stockholders’ Equity). Здесь всё просто. Динамика в сторону увеличения собственного капитала компании (относительно общей величины её капитала) это весьма позитивный знак. И, наоборот, уменьшение данного параметра, может говорить о том, что дела на предприятии идут не самым лучшим образом.

Ну а теперь давайте рассмотрим алгоритм применения всей этой теории на практическом примере.

Похожие записи:

Как начать работать с wildberries поставщику: руководство для малого бизнеса Нетворкинг: что это такое простыми словами и как окружить себя профессионалами Как открыть расчетный счет в точка банке для ип и ооо: преимущества и дополнительные функции Эксцентричная личность: что такое, признаки Обзор crm-систем для ресторанного бизнеса Как пить сидр: правила употребления, чем закусывать и с какими напитками смешивать